2006年5月，興業(yè)銀行與國際金融公司合作，針對中國在節(jié)能技術(shù)運(yùn)用和循環(huán)經(jīng)濟(jì)發(fā)展方面的融資需求特點(diǎn)，在境內(nèi)首創(chuàng)推出節(jié)能減排項(xiàng)目貸款這一“綠色信貸”品種。 

       自2007年3月起，截至2008年3月底，興業(yè)銀行已在北京、天津、山東、福建、浙江、重慶、山西、江蘇、湖南、湖北、廣東、遼寧、四川等地開展項(xiàng)目300余個，累計(jì)受理申貸金額超過20億元，共發(fā)放貸款52筆、金額13億元，可實(shí)現(xiàn)每年節(jié)約標(biāo)準(zhǔn)煤147.48萬噸，年減排二氧化碳約412.85萬噸，項(xiàng)目涵蓋水泥窖爐余熱發(fā)電、煉油廠乙稀處理、生產(chǎn)線余熱回收利用等國家重點(diǎn)節(jié)能減排領(lǐng)域。

       隨著節(jié)能減排貸款的快速推廣，部分節(jié)能減排項(xiàng)目已經(jīng)進(jìn)入碳減排交易市場。興業(yè)銀行運(yùn)用在融資模式、客戶營銷和風(fēng)險(xiǎn)管理方面積累的初步經(jīng)驗(yàn)，將節(jié)能減排貸款與“碳金融”相結(jié)合，創(chuàng)新推出以CDM機(jī)制項(xiàng)下的碳核定減排收入（CERS）作為貸款還款來源之一的節(jié)能減排融資模式——“碳金融”模式，為尋求融資支持的節(jié)能減排企業(yè)提供了新的選擇。

       這方面的典型案例是深圳某公司垃圾填埋場沼氣回收利用處理項(xiàng)目。該公司成功引進(jìn)加拿大技術(shù)，并升級開發(fā)出適用于城市垃圾填埋場綜合治理的3R循環(huán)利用技術(shù)，將原先直接排放大氣的溫室氣體沼氣作為能源回收利用，于2005年在梅州垃圾填埋場（一期）成功實(shí)施，當(dāng)年在聯(lián)合國注冊成為CDM項(xiàng)目。由于該公司屬于“輕資產(chǎn)”型的科技服務(wù)公司，資產(chǎn)規(guī)模小、經(jīng)營收入少、資產(chǎn)負(fù)債率高、缺乏傳統(tǒng)意義上的抵押擔(dān)保條件，因此，二期項(xiàng)目拓展的中長期資金需求難以通過傳統(tǒng)的貸款運(yùn)作加以滿足。

       為解決傳統(tǒng)貸款模式遭遇的融資難題，興業(yè)銀行運(yùn)用創(chuàng)新的思路和項(xiàng)目融資模式，側(cè)重考察第一還款來源的有效性，以企業(yè)的經(jīng)營狀況和現(xiàn)金流作為貸款審批的主要考慮因素，并且根據(jù)項(xiàng)目實(shí)施的現(xiàn)金流和企業(yè)自身的經(jīng)營情況來選擇還款期限，使還款時間與現(xiàn)金流收入規(guī)模、時間匹配，較好地解決企業(yè)還款壓力問題。最終為該公司提供了三年期750萬元節(jié)能減排項(xiàng)目貸款，該項(xiàng)目的實(shí)施可實(shí)現(xiàn)年減排二氧化碳16萬噸，實(shí)現(xiàn)企業(yè)經(jīng)濟(jì)效益和環(huán)境效益的雙贏。該筆項(xiàng)目融資的成功運(yùn)作，體現(xiàn)了興業(yè)銀行在環(huán)境金融創(chuàng)新中，節(jié)能減排貸款模式的新突破，標(biāo)志著興業(yè)銀行節(jié)能減排項(xiàng)目貸款擴(kuò)展到“碳金融”領(lǐng)域，也為今后探索碳保理等新興業(yè)務(wù)奠定了基礎(chǔ)。

       興業(yè)銀行在2006年5月與國際金融公司(IFC)正式簽署了《損失分擔(dān)協(xié)議》，通過這種市場化的運(yùn)作方式，國際金融公司援助資金和技術(shù)的作用可以成倍放大，最大程度、最高效率地推動節(jié)能項(xiàng)目發(fā)展。

       過去國內(nèi)銀行信貸的傳統(tǒng)模式主要是抵質(zhì)押貸款，而節(jié)能減排型企業(yè)都帶有高科技風(fēng)險(xiǎn)投資性質(zhì)，且往往沒有足夠的固定資產(chǎn)來抵押，所以節(jié)能減排項(xiàng)目不好做?，F(xiàn)在興業(yè)銀行創(chuàng)新地引進(jìn)貸款本金損失分擔(dān)機(jī)制，向符合條件的節(jié)能、環(huán)保企業(yè)和項(xiàng)目發(fā)放貸款。一旦發(fā)生貸款本金損失，興業(yè)銀行和國際金融公司將按約定比例進(jìn)行分擔(dān)。這種市場化的新型運(yùn)作模式是興業(yè)銀行開發(fā)和推廣的一種綠色信貸產(chǎn)品，為中國金融業(yè)的對外合作提供了一個樣板。

       據(jù)統(tǒng)計(jì)，通過IFC為興業(yè)銀行發(fā)放節(jié)能減排貸款提供貸款本金風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)，興業(yè)銀行已為國內(nèi)46個節(jié)能減排項(xiàng)目提供了9億元人民幣（約合1.26億美元）的貸款，其中絕大多數(shù)貸款企業(yè)為中小企業(yè)，項(xiàng)目涉及工業(yè)鍋爐改造、余熱回收、汽電共生和汽電冷三生項(xiàng)目、節(jié)電以及工業(yè)能源利用的優(yōu)化項(xiàng)目等。這些項(xiàng)目的實(shí)施每年可減少約350多萬噸的二氧化碳和其它溫室氣體的排放，相當(dāng)于超過21萬輛出租車行駛一年所產(chǎn)生的溫室氣體排放量。